9 اندیکاتور حجم که یک معامله گر باید بداند!

3.اندیکاتور Volume Price Trend Indicator (VPT)

شاخص روند قیمت حجم (VPT) یک اندیکاتور حجم است که به تعیین جهت قیمت سهام و همچنین قدرت تغییر قیمت کمک می کند.

این اندیکاتور از یک خط حجم تجمعی تشکیل شده است که مضربی از درصد تغییر در روند قیمت سهم و حجم فعلی را اضافه یا کم می کند که بر اساس حرکات صعودی یا نزولی اوراق بهادار است.

این اندیکاتور مشابه اندیکاتور حجم  (OBV) است، یعنی حجم تجمعی را اندازه گیری می کند و همچنین اطلاعاتی در مورد جریان پول اوراق بهادار به معامله گران ارائه می دهد.

شرح اندیکاتور VPT را می توان به صورت زیر خلاصه کرد:

• افزایش قیمت و حجم ،روند صعودی قیمت را تایید می کند.
• کاهش قیمت و حجم ،روند نزولی قیمت را تایید می کند.
• افزایش قیمت همراه با روند کاهشی یا یکنواخت حجم یک واگرایی منفی است که نشان می دهد حرکت نزولی قیمت ضعیف است و ممکن است معکوس شود.
• کاهش قیمت همراه با روند افزایشی یا یکنواخت حجم یک واگرایی مثبت است که نشان می‌دهد حرکت صعودی قیمت ضعیف است و ممکن است معکوس شود.

در نمودارزیر اندیکاتور  VPT را نشان می دهیم:

4.  اندیکاتور شاخص جریان پول(Money flow index )

شاخص جریان پول (MFI) یک شاخص حرکت و حجم است که هم زمان و هم قیمت را برای اندازه‌گیری فشار معاملات ، خرید یا فروش تحلیل می‌کند.

این شاخص همچنین به عنوان شاخص قدرت نسبی وزنی حجمی (RSI) شناخته می شود، زیرا بر خلاف RSI که فقط قیمت را شامل می شود، حجم را نیز شامل می شود.

فرمول محاسبه MFI:

قیمت معمولی = (بالا + کم + بسته)/3

جریان پول خام = قیمت معمولی x حجم

نسبت جریان پول = (14 دوره جریان پول مثبت)/(14 دوره جریان پول منفی)

شاخص جریان پول = 100 – 100/(1 + نسبت جریان پول)

شاخص جریان پول (MFI) را می توان تقریباً مشابه RSI تفسیر کرد. سیگنال های معاملاتی که توسط این اندیکاتور ارائه میشود مانند rsi است وزمانی سیگنال های صعودی یا نزولی  میدهد که واگرایی، متقاطع ها و یا زمانی باشد که سهام در منطقه بیش خرید یا فروش بیش از حد است.

نمودار زیر را مشاهده کنید که چگونه با استفاده از این اندیکاتور سیگنال دریافت میشود.

5.  اندیکاتور Chaikin Money Flow

نشانگر جریان پول Chaikin یک اندیکاتور حجم است که به اندازه گیری مقدار جریان پول در یک دوره خاص کمک می کند.

Chaikin Money Flow حجم جریان پول را برای یک دوره زمانی خاص، معمولاً 20 یا 21 روز، اضافه می کند. این نشانگر در بالا یا زیر خط صفر به طور مشابه مانند یک نوسانگر در نوسان است.

با توجه به این شاخص، زمانی که قیمت پایانی نزدیک به بالاتر باشد، انباشت بیشتری اتفاق می افتد. به طور مشابه وقتی قیمت بسته شدن نزدیک به پایین است، توزیع بیشتری صورت می گیرد.

• مقدار CMF بالای خط صفر نشان دهنده قدرت در بازار است در حالی که مقدار زیر خط صفر نشان دهنده ضعف در بازار است.
• باید منتظر بود تا CMF جهت شکست حرکت قیمت را تایید کند، به عنوان مثال، اگر یک قیمت از طریق مقاومت به سمت بالا شکسته شود، باید منتظر بود تا CMF یک مقدار مثبت برای تایید جهت شکست داشته باشد.
• سیگنال فروش CMF زمانی اتفاق می‌افتد که قیمت در مناطقی که بیش از حد خرید شده بالاتر می‌رود ولی CMF  قله های پایینتر میسازد ، که به عنوان واگرایی منفی شناخته می‌شود، رخ می‌دهد.
• سیگنال خرید CMF برعکس سیگنال فروش است.

در نمودار زیر، می‌توانیم ببینیم که چگونه پس از ایجاد واگرایی نزولی، قیمت سهام کاهش می‌یابد:

6.  اندیکاتور تجمع/توزیع

خط توزیع انباشت یک شاخص حجمی است که جریان تجمعی پول را به داخل و خارج از سهام اندازه گیری می کند.

ضریب مثبت بالا با حجم بالا ،نشان دهنده فشار خرید قوی است که نشانگر را بالاتر می برد. از طرف دیگر، یک عدد منفی کم با حجم بالا نشان دهنده فشار فروش قوی است که نشانگر را پایین می آورد.

این اندیکاتور تلاش می‌کند تا واگرایی‌های مثبت یا منفی در داده‌های قیمت و حجم را شناسایی کند که هشدار پیشرفته‌ای از حرکات قیمت در آینده است.

در نمودار زیر، می‌توان مشاهده کرد که چگونه پس از ایجاد واگرایی نزولی، قیمت سهام کاهش می‌یابد:

اندازه شاخص انباشت/توزیع تقاضا و عرضه را افزایش می دهد، که حرکت قیمت را هدایت می کند

7. اندیکاتور سهولت حرکت(Ease of movement)

اندیکاتور سهولت حرکت یکی دیگر از اندیکاتور های مهم حجم است که به اندازه گیری “سهولت” که با آن قیمت سهام بین سطوح مختلف بر اساس روند حجم حرکت می کند، کمک می کند. قیمتی با حرکت آسان قیمتی است که برای یک دوره خاص به روند خود ادامه می دهد.

این اندیکاتور در بازارهای پرنوسان که روندها به وضوح قابل مشاهده نیست، بهترین عملکرد را دارد.

این شاخص زمانی که برای بازه‌های زمانی طولانی‌تر استفاده می‌شود، بهترین است، مانند نمودار روزانه، زیرا روندها را بر اساس میانگین حجم مشخص می‌کند.

این اندیکاتور هنگامی که از خط مرکزی 0 عبور می کند یا واگرایی های نزولی یا صعودی ایجاد می کند، سیگنال های خرید و فروش تولید می کند که در نمودار زیر نشان داده شده است:

8. اندیکاتور حجم منفی(NVI)

شاخص حجم منفی (NVI) یک شاخص تجمعی است که از تغییر حجم برای تصمیم گیری در مورد زمانی که پول هوشمند فعال است استفاده می کند.

این شاخص با این فرض کار می کند که پول هوشمند در روزهایی که حجم کاهش می یابد و پول نه چندان هوشمند در روزهایی که حجم افزایش می یابد فعال است.

بر اساس این شاخص، بازار صعودی زمانی است که NVI بالاتر از میانگین متحرک نمایی 255 روزه باشد و بازار نزولی زمانی است که NVI پایینتر از آن باشد.

9.  اندیکاتور قیمت متوسط ​​وزنی حجمی(VWAP)

قیمت متوسط ​​وزن دار حجمی، میانگین قیمتی را که یک دارایی در طول جلسه معاملاتی با آن معامله کرده است، زمانی که هم قیمت و هم حجم در نظر گرفته می شود، نشان می دهد.

این نشانگر ارزش واقعی اوراق بهادار را نشان می دهد، بنابراین می تواند نشان دهد که آیا اوراق بهادار به قیمت منصفانه خریده شده یا فروخته شده است.

معامله گران از VWAP برای حذف نویز در بازار استفاده می کنند تا ایده ای از قیمت هایی که خریداران و فروشندگان مایل به معامله هستند را بدست آورند.

هنگامی که VWAP در حال افزایش است یا قیمت از خط VWAP عبور می کند، آنگاه نشان می دهد که قیمت ها در یک روند صعودی قرار دارند.

در حالی که اگر VWAP در حال کاهش باشد یا قیمت از خط VWAP عبور کند، نشان می دهد که قیمت ها در روند نزولی قرار دارند.

کلام آخر

همانطور که بحث شد، تجزیه و تحلیل اندیکاتور حجم بازار سهام یک پارامتر فنی بسیار مهم برای معامله گران و سرمایه گذاران است. اندیکاتورهای های حجم زیادی وجود دارد، اما ما برخی از موارد رایج و محبوب را مورد بحث قرار داده ایم.

شما به عنوان معامله گر باید آنها را مطالعه کنید و برای بهبود معاملات خود آنها را به ابزارهای تجزیه و تحلیل خود اضافه کنید.